A kamatos kamatnál a korábbi hozam is tovább dolgozik. De mennyit ér ez forintban? Ugyanakkora éves befizetéssel hasonlítunk össze két kezdési időpontot, ugyanazon a harmincéves időtávon.
Szemléltető példa
Miből áll a végén a megtakarítás?
A korábban kezdő többet fizet be, és a pénze tovább kamatozik. A két hatást külön mutatjuk.
Év végén 600 ezer Ft befizetés · évi 6% hozam · közös 30 éves időtáv
Számítás és adatok
Év végén 600 000 Ft befizetés, állandó évi 6% nominális hozam. A későbbi kezdésnél az első tíz évben nincs befizetés. Adó, díj és infláció nélkül.
Az ábra számai · szemléltető példa
Év
Kezdés most (millió Ft)
Kezdés 10 év múlva (millió Ft)
0
0,00
0,00
1
0,60
0,00
2
1,24
0,00
3
1,91
0,00
4
2,62
0,00
5
3,38
0,00
6
4,19
0,00
7
5,04
0,00
8
5,94
0,00
9
6,89
0,00
10
7,91
0,00
11
8,98
0,60
12
10,12
1,24
13
11,33
1,91
14
12,61
2,62
15
13,97
3,38
16
15,40
4,19
17
16,93
5,04
18
18,54
5,94
19
20,26
6,89
20
22,07
7,91
21
24,00
8,98
22
26,04
10,12
23
28,20
11,33
24
30,49
12,61
25
32,92
13,97
26
35,49
15,40
27
38,22
16,93
28
41,12
18,54
29
44,18
20,26
30
47,43
22,07
Mitől más a végösszeg?
A példában évente 600 ezer forintot teszünk félre, mindig az év végén. Az egyik megtakarítás azonnal indul, a másik csak tíz év múlva. A korábban kezdő így 18 millió, a később kezdő 12 millió forintot fizet be. A végösszeg eltérése tehát két hatásból áll: több befizetésből és a korábbi pénz hosszabb kamatozásából.
Az évi 6% itt számítási feltevés. Az állandó ütem szépen megmutatja a mechanikát, de nem írja le egy kockázatos befektetés tényleges útját.
A számítás egy sorban
Minden év végén: új vagyon = előző vagyon × 1,06 + az évi befizetés. Ha nincs új befizetés, egyetlen induló összeg értéke n év után: indulótőke × (1 + éves hozam)ⁿ.
A hozam visszaforgatása számít, nem a termék elnevezése. A kifizetett hozam is tovább kamatozhat, ha újra befekteted. A folyó költség és az adó ugyanakkor csökkentheti a tovább dolgozó összeget.
Mit érdemes kiolvasni belőle?
Az idő előnyt adhat, de a nagyobb befizetés is ellensúlyozhat egy későbbi kezdést. A kettőt érdemes együtt nézni. A grafikon nominális forintot mutat: a jövőbeli vásárlóerőhöz az inflációt is figyelembe kell venni.
