Mit jelent?
Ha egy cégnek szabad pénzeszköze van – például felhalmozott, azonnal fel nem használt nyereség –, a tulajdonos dönthet úgy, hogy azt nem osztalékként veszi ki, hanem a cég nevén fekteti be. Ilyenkor a vállalkozás nyit társasági befektetési számlát, és azon keresztül vásárol befektetési alapot, kötvényt vagy más terméket. A befektetés jogilag és könyvelésileg a cég vagyona marad, nem a magánszemélyé.
Ez eltér attól, amikor a tulajdonos előbb osztalékot vesz ki, és a magánvagyonából fektet be – ott a pénz már a magánszemélyhez kerül, és a magánszemélyekre vonatkozó szabályok (pl. TBSZ) érvényesek rá.
Miért fontos?
A választás – cégen keresztül vagy magánszemélyként fektetni be – jelentősen befolyásolhatja az adóterhelést és a rugalmasságot. Cégen belül a befektetés hozama a társasági adó szabályai szerint adózik, és a pénz elvben a cég működését szolgálja, nem vehető ki egyszerűen; kivételkor (osztalékként) újabb adófizetési kötelezettség merülhet fel. Magánszemélyként viszont elérhetők a magánszemélyeknek szóló kedvezményes konstrukciók, de a pénz előbb ki kell, hogy kerüljön a cégből, ami már önmagában adóköteles esemény lehet.
A konkrét adókulcsok és szabályok időről időre változnak, és sokban múlik a cég formáján, méretén és a tulajdonosi struktúrán is – éppen ezért ez a döntés megéri egy könyvelő vagy adótanácsadó bevonását. Bővebben lásd a magánszemélyként vs. cégként befektetés szócikket.
Mire figyelj?
Ha alapok közül válogatsz cégpénzből, a szempontok részben ugyanazok, mint magánszemélyként: költség, kockázat, időtáv. A Díj-műhely segít összevetni, mennyit visznek el a díjak a hozamból, az Alapszűrő pedig a teljes hazai alapkínálatot áttekinthetővé teszi.